Kernschmelze im Finanzsystem

Impressum

Inhalt

Prolog

1 Die Ereignisse bislang

1.1 Akt I des Dramas: Die Ruhe vor dem Sturm

1.2 Akt II: Das Ende des Booms

1.3 Akt III: Der Anfang der Krise

1.4 Akt IV: Der Höhepunkt der Krise

1.5 Akt V: Nach der Krise

2 Der Kreditmarkt – eine moderne Massenvernichtungswaffe

2.1 Finanzinstrumente

2.1.1 Das festverzinsliche Wertpapier

2.1.2 Der Swap

2.1.3 Credit Default Swaps

2.1.4 Verbriefte Wertpapiere

2.1.5 Die besicherte Schuldverschreibung (Collateralized Debt Obligation)

2.1.6 Besicherte Schuldverschreibung mitsynthetischer Struktur (Synthetic Collateralized Debt Obligation)

2.2 Die Akteure

2.3 Wie die Spekulation in den Kreditmärkten funktioniert

2.4 Ein Fallbeispiel: General Motors

2.5 Die unrühmliche Rolle der Mathematik

3 Die Wirtschaftspolitik

4 Wie es weitergeht

5 Was jetzt zu tun ist

6 Caveat emptor – oder was die Krise für Privatanleger bedeutet

Epilog: Wenn die Krise vorbei ist ...

Anhang: Einige Lehren aus der Geschichte

Glossar und Abkürzungsverzeichnis

Empfehlenswerte Literatur

Anmerkungen

Register